LE CAPITAL INVESTISSEMENT
L’instrument de diversification pour accroitre la rentabilité de ses investissements
Vous souhaitez obtenir un surplus de performance sur vos investissements et diversifier vos avoirs ?
Instrument de diversification par excellence, le capital-investissement peut permettre aux investissements d’accroitre la rentabilité de leurs actifs.
Dans un monde taux bas, les investisseurs pourront trouver une large palette de fonds, du support non coté FPCI, ou FPS, jusqu’aux enveloppes fiscales (FCPI, FCPR), afin de réussir à atteindre leurs objectifs patrimoniaux.
POURQUOI INVESTIR SUR LE PRIVATE EQUITY ?
PERFORMANCE
Objectif de performance attrayant
Surplus de rentabilité grâce à la prime de risque du non-côté
FISCALITÉ
Bénéficier d’une fiscalité avantageuse
Certaines enveloppes proposent des exonérations de plus-values voire des réductions d’impôts
DÉCORRÉLATION
Diversifier son patrimoine
Les actifs détenus ne sont pas corrélés avec les marchés financiers
RESPONSABLE
Soutenir la croissance économique réelle
Participer à la création et au développement d’une entreprise qui maintient ou crée des emplois en France et en Europe
QU’EST CE QUE C’EST ?
Le Private Equity, Capital Investissement en français, est une stratégie visant à investir dans des entreprises non cotées, en y prenant des participations en actions généralement. L’objectif est que l’entreprise se développe afin que l’investisseur bénéficie d’une plus-value au moment de la cession. Dans le cas des actions, afin d’optimiser les chances de plus-values, la période de détention est généralement de 8 ans.
Il existe aussi une structuration sous forme d’obligations, dans ce cas l’investisseur prête à des entreprises, et obtient un revenu régulier : c’est un placement mois risqué qu’en actions.
COMPRENDRE LE PRIVATE EQUITY
La prise de participation dans les entreprises avec le Private Equity permet de financer les différentes étapes de la vie d’une entreprise qui sont séparées en 4 :
- Le capital-développement visant les investissements qui permettent de développer l’entreprise qui a des objectifs d’expansion.
Le capital- risque visant les investissements permettant la création ou le développement de start-up. Ici les investisseurs ne fournissent pas simplement des fonds, ils fournissent également une aide opérationnelle pour aider au développement de l’entreprise. L’investissement sur ce type d’activité est plus risqué mais dispose également d’un rendement potentiel plus important.
Le capital-transmission visant les investissements permettant de préparer la transmission d’une entreprise arrivée à maturité. Les fonds permettent donc de transmettre l’entreprise à une autre entité ou réaliser une introduction en bourse.
Le capital-retournement visant les investissements qui permettent à des entreprises en difficultés de trésorerie, ou en pleine restructuration, de percevoir des fonds.
TYPES DE FONDS UTILISÉS EN PRIVATE EQUITY :
EN DÉTAILS :
UNE SÉLECTION DE FONDS NON COTÉS
FIP Odyssee PME Croissance géré par Odyssee Venture
FIP 123 Horizon PME géré par 123 Investment Managers
FCPR Odyssee Rendement géré par Odyssee Venture
FCPR 123 Corporate géré par 123 Investment Managers
FCPR France Promotion géré par 123 Investment Managers
FCPI Alto Innovation géré par Eiffel Investment Group